Направления развития действующих методов оценки кредитного риска в условиях кризиса

Кризис способствовал значительному росту уровня банковских рисков как в России, так и за рубежом. Негативное воздействие существенно увеличившихся рисков ощущается на уровне отдельных кредитных организаций и всего банковского сектора.

Основные проблемы, с которыми столкнулись большинство банков в период кризиса, это:

· неспособность существующих моделей адекватно оценить уровень принимаемого кредитного риска;

· несоответствие «старой» (докризисной) кредитной политики банка сложившейся ситуации на рынке;

· существенное снижение и/или отсутствие возможности адекватной оценки реальной стоимости принятого в залог имущества;

В этих условиях для банков жизненно важно важными становятся все составляющие управления рисками, включая выбор наиболее адекватных методов их оценки.

Недавние события убедительно доказали, что любой, даже самый крупный банк, обладающий достаточным, на первый взгляд, запасом капитала, может очень просто оказаться банкротом, потому что либо его системы риск-менеджмента и внутреннего контроля оказались неспособными адекватно оценить уровень рисков, либо информации, поступающей от этих систем, не придавалось существенного значения.

В ходе исследования, проведенного в 2008 г. МВФ совместно с Форумом финансовой стабильности, были выявлены ошибки систем риск-менеджмента финансовых организаций, которые оказали пагубное влияние на их устойчивость. Рассмотрим их подробно.

1) Зависимость от количественных оценок кредитного риска, в отсутствие комплексного подхода к управлению рисками.

В последние годы кредитные организации фокусируют системы риск-менеджмента на использование сложных, многоуровневых моделей оценки кредитного риска. При этом оказываются без внимания другие риски, присущие банковской деятельности.

Кроме того, даже самые современные системы риск-менеджмента не учитывали взаимосвязь между рисками. Например, комплексные структурированные кредитные продукты сопряжены не только с кредитными рисками, но и с рисками ликвидности и рыночными. Для их оценки банки использовали методики, позволяющие анализировать эти риски отдельно.

2) Диверсификация рисков посредством расширенного использования модели оптового и краткосрочного финансирования.

Суть этой модели в том, что банк, выдавая кредит, незамедлительно оформляет его в секьюритизированные продукты и продает другим инвесторам, избавляясь таким образом от рисков и одновременно привлекая средства для финансирования новых кредитов. Именно эта модель привела к культивированию легкомысленного отношения к оценке рисков. Поскольку банки сбрасывали кредитные риски, них не было стимулов проверять платежеспособность заемщика. Известны случаи, когда многие кредиты предоставлялись заемщикам, не имеющим ни доходов, ни работы, ни имущества.

Ненадлежащая практика оценки платежеспособности заемщиков, получившая повсеместное распространение, транслировалась на всю цепь сложного процесса, включавшего выдачу рискованного ипотечного займа, его преобразование в обеспеченную недвижимостью ценную бумагу, а затем включение последней в состав облигаций, обеспеченных долговыми обязательствами, которые после получения рейтинговой оценки продавались инвесторам.

Полезные статьи:

Современное состояние и перспективы развития рынка ценных бумаг
В начале января лидерами роста стали бумаги РАО “ЕЭС России”, существенно упавшие в цене в предыдущий месяц. Росту бумаг во многом способствовало сообщение РАО о начале в январе 2007 г. процесса перевода депозитарных расписок (около 20 % уставного капитала) из Bank of New York в Deutsche Bank. Дост ...

Проблемы со свободным процентом
Принцип свободы процента - это частный случай принципа свободы договора, установленного ст. 421 Гражданского кодекса РФ. Свобода процентов означает допустимость заключения соглашений о процентах и предполагает самостоятельное определение размера процентной ставки сторонами договора. Размер проценто ...

Правовая природа отзыва банковской лицензии
Центральный банк РФ в соответствии с федеральным законом « о банках и банковской деятельности», «о Центральном банке РФ», положением « об отзыве лицензии на осуществление банковских операций у банков и иных кредитных организаций в РФ» от 2 апреля 1996 г. №264 и инструкцию ЦБ РФ от 31 марта 1997 г. ...