Коммерческий банк как участник рынка ценных бумаг

Регистратор же отвечает за обеспечение учета, реализации и защиты прав и законных интересов инвесторов с помощью:

услуг по ведению реестра;

учёта всех операций с акционерным капиталом;

мониторинга структуры акционерного капитала: консолидация ценных бумаг у одного владельца, переход прав на крупные пакеты;

правового сопровождения, организации и проведения общих собраний акционеров;

ведения электронного документооборота.

После принятия решения о том, на какой бирже будет проводиться размещение бумаг банка и успешного завершения этого процесса, новые ценные бумаги должны быть включены в перечень ценных бумаг, допущенных к обращению на бирже. В общем виде эта процедура состоит из следующих действий эмитента: подача заявления на допуск к обращению; анкета заявителя, содержащая основную информацию о банке-эмитенте и выпущенных ценных бумагах; копия учредительных документов; эмиссионные документы (решение о выпуске, проспект эмиссии, уведомление ФСФР о регистрации выпуска); финансовая отчётность.

Так называемые маркетмейкеры отвечают за обеспечение постоянного наличия двусторонних ценовых котировок на ценные бумаги, в отношении которых они зарегистрированы как маркетмейкеры. Они играют важную роль в функционировании вторичного рынка как источники ликвидности, обеспечивающие инвесторов эффективными средствами покупки и продажи ценных бумаг компании. Брокер может дополнительно взять на себя функции маркетмейкера в отношении ценных бумаг компании, и для этого он должен быть зарегистрирован на Бирже. Максимизация ликвидности станет основной задачей банка после выхода на рынок, однако планировать это направление можно уже на этапе допуска, с тем, чтобы положительно влиять на активность торгов с самого начала. Несмотря на то, что роль маркетмейкера заключается в повышении ликвидности, на ликвидность влияет целый ряд факторов.

Компания, активно взаимодействующая с инвесторами, учитывающая уровень публичного владения ее акциями и реализующая комплексную коммуникационную стратегию, может повысить уровень осведомленности существующих и потенциальных инвесторов о ее бизнесе, и это может самым положительным образом отразиться на ликвидности ее ценных бумаг.

В процессе вывода компании на публичный рынок обслуживающая коммерческий банк юридическая фирма консультирует его по множеству самых разнообразных вопросов, включая корпоративную структуру банка, необходимую документацию и обязанности директоров в связи с публичным размещением бумаг и связанным с этим привлечением капитала. Если говорить более конкретно, в функции юристов будет входить:

проведение юридической экспертизы бизнеса;

консультирование по вопросам подготовки проекта документа о допуске;

согласование условий договора о размещении между банком, директорами, уполномоченным консультантом и брокером;

подготовка трудовых договоров с директорами и прочими ведущими сотрудниками;

консультирование директоров банка по вопросам их ответственности и корпоративного управления;

консультирование в целом по правовым аспектам процесса публичного размещения ценных бумаг.

Функции бухгалтерской фирмы, составляющей отчетность, заключаются в рассмотрении и подготовке отчётов по ряду ключевых аспектов: финансовое положение, процедуры подготовки финансовой отчетности, налоги и схемы выплат по ценным бумагам, а также раскрытие финансовой информации за прошлые периоды. При выполнении этих функций бухгалтерская фирма, составляющая отчетность, отвечает за выявление потенциальных проблем на ранних стадиях процесса с тем, чтобы обеспечить скорейшее их устранение. Бухгалтерская фирма, составляющая отчетность, привносит в процесс выхода на публичный рынок важный независимый взгляд и обеспечивает инвесторам дополнительные гарантии того, что компания подверглась надлежащей финансовой экспертизе.

Помимо выпуска собственных ценных бумаг банки могут выступать в роли инвестиционных институтов, выполняя не только функции финансового брокера и участвуя в консалтинговой деятельности, но и функции инвестиционной компании или инвестиционного фонда.

Коммерческие банки как универсальные кредитно-финансовые институты являются участниками рынка ценных бумаг.

Коммерческие банки осуществляют на рынке ценных бумаг деятельность в качестве финансовых посредников и профессиональных участников.

Как финансовые посредники коммерческие банки приобретают ценные бумаги с целью извлечения доходов по ним или управления другими компаниями при приобретении контрольного пакета акций этих компаний, а также осуществляют собственные эмиссии ценных бумаг с целью получения дополнительных собственных и заемных средств.

Полезные статьи:

Место региональных банковских систем в банковской системе РФ
Банковская система государства - это совокупность различных финансово-кредитных институтов в стране в их взаимосвязи, действующая в рамках общего денежно-кредитного механизма в определенный исторический период. Основной целью банковской системы является обслуживание оборота капитала в процессе прои ...

Способы торговли
Биржевые торги могут быть организованы в различных формах[8]. Торги на бирже осуществляются в течение биржевой сессии. Биржевая сессия - это установленный законом или распорядком работы биржи период, в течение которого участники биржевых торгов имеют право заключать сделки. Каждая биржа имеет свой ...

Коммерческие банки, их операции и услуги
Коммерческий банк – это кредитная организация имеющий право осуществлять совокупности на основании лицензии ЦБ следующих операций: 1. Привлечение денежных средств от юридических и физических лиц; 2. Размещение этих средств от своего имени и за свой счет на условиях возвратности, платности и срочнос ...