Риски, связанные с долгосрочным кредитованием и методы их снижения

На основании распределения вероятности изменения рейтинга корпорации, строится график пороговых значений вероятности перехода корпорации от одного уровня кредитного рейтинга к другому. На рисунке 1 показаны пороговые значения перехода на другие рейтинговые уровни клиента, которому в настоящее время присвоен кредитный рейтинг ВВ.

Далее нужно провести оценку вероятного изменения стоимости портфеля корпоративных облигаций в течение некоторого временного интервала, что позволяет получить количественную меру возможных потерь за выбранный заказчиком период. Помимо этого методология расчетов позволяет учитывать эффекты корреляции между кредитным рейтингом отдельного эмитента и кредитным рейтингом отрасли, а также рейтингами других эмитентов. Это дает возможность строить асимметричные распределения, сильно смещенные в область убытков, и тем самым моделировать процессы «цепного дефолта» - эффекта домино, вызванного финансовой взаимозависимостью эмитентов.

Рис.1. Пороговые значения перехода на другие рейтинговые уровни

Решение по проблеме с учетом риска, то есть выбор наилучшей стратегии, зависит от исходов по каждой из стратегий. Для осознанного сравнения альтернатив необходимо прежде всего уметь оценивать и сравнивать исходы возможных стратегий. В общем случае при описании исходов или меры степени достижения цели пользуются двумя видами оценок. Составляющей любого описания исходов является стоимость ресурсов, расходуемых в соответствии с данной стратегией. Другой обязательной составляющей описания исхода является выгода, достигаемая при данном исходе. [19, c.84]

Долгосрочное банковское кредитование осуществляется на принципах:

- возвратности, обязательной выплаты кредитору суммы основного долга на оговоренных условиях;

- платности банковского кредита, основывающейся на возмездном характере услуг, оказываемых банками при кредитовании. За предоставление банковской ссуды взимаются проценты. Размер процентной ставки устанавливается сторонами по кредитному договору;

- срочности, заранее оговоренных сроков возврата кредитору заемных средств.

Срок кредитования является предельным временем нахождения ссудных средств в распоряжении заемщика.

Обеспечение реализуется с помощью залога, банковских гарантий, страхования и способов, предусмотренных законом и договором между партнерами.

Исполнение основного обязательства подкрепляется: залогом, неустойкой, банковской гарантией, поручительством, задатком.

Формой обеспечения кредита является требование банка держать без использования определенную часть полученного кредита (10 %) в виде компенсационного остатка денег на расчетном счете предприятия.

Для предприятия-инвестора имеет значение величина процентной ставки по кредиту. Ставка процента за кредит различается по формам, видам и размерам. Кредитная ставка может быть фиксированной (постоянной) и плавающей (изменяющейся).[19, c.88]

Вид кредитной ставки (процентная и учетная) влияет на стоимость банковского кредита. Если размер этих ставок одинаков, то использование процентной ставки будет более преимущественным по сравнению с учетной.

Полезные статьи:

Принятие DIDMCA как важнейший шаг в банковском законодательстве
Принятый в 1990 г. Закон о дерегулировании депозитных учреждений и монетарном контроле (DIDMCA) попытался отразить эти реалии путем уменьшения или исключения многих исторически сложившихся различий между коммерческими банками и различными сберегательными учреждениями. Следует сказать, что DIDМСА - ...

Совершенствование механизма обеспечения финансовой устойчивости банковского сектора РФ
Современная банковская система России имеет ряд достаточно серьезных проблем, которые необходимо решать в кратчайшие сроки. Во-первых, это значительный дисбаланс распределения совокупного имущества кредитных организаций: у 5 наиболее крупных коммерческих банков страны сосредоточено 47,7% от общего ...

Провайдеры систем электронного документооборота
Может показаться, что банку, имеющему большое число пользователей системы "банк-клиент", выгодно эксплуатировать собственную телекоммуникационную систему. На самом деле это не так. Оказывается, что целесообразно воспользоваться услугами специализированной фирмы-провайдера. Причины, по кот ...